老後2,000万円問題について

「95歳まで生きるには夫婦で年金収入以外に2000万円の蓄えが必要とする金融庁の報告書」に関する騒動、いわゆる老後2,000万円もんだいが昨今世間を騒がせている。出てきた数字自体、多くの人の不安や絶望感を煽るということがあるようだが、現実を直視せず報告書をなかったことにした政府の対応に批判が集まっている。そこで「年金100年安心」という2004年の年金改革のフレーズに結び付けて批判するのもセンスがないと思うが、報告書の内容に目を背ける対応もお粗末だ。

報告書に関しては、私も全ページ読ませてもらったが、きちんとした多くの人にとって参考になる良いものだと思っている。
特に、様々なデータを使った現状の解説や、この類の報告書では薄い内容になりがちな「解決策」に関しても明確に示されているので、金融に詳しくない人も一読する価値はあると思う。

私も批判したいことは山ほどあるが、20代の人間として現実から目を背けているわけにはいかない。また、過去の人間をいちいち問いただしている暇もない。我々世代は、未来に向かってどうしていくべきかを考えていかないといけない。

お金に関しては、下図のような3つのコアを軸に考える必要がある。

マネー関係の記事はこのサイトでもいくつか書いてきたので、暇な人は当サイトの別記事を読んでいただきたい。


このようにみると保険だけまだ書いていないというわけか。

①資産の成長(資産運用)
若いうちは余裕資金はなかなか生み出せないが、だとしても資産運用は始めるべきだ。資産運用は「投資金額×運用利回り×投資期間」が成果となる。このうちの「投資期間」を長くするためには、若ければ若いほど老後までの期間が確保できる。

②支出の抑制(キャッシュレス決済)
これは節約して買いたいものを我慢しろということではない。同じ支払うイベントがあっても、決済方法を変えるだけでポイントを得ることができたり、キャッシュバックを受けることができる。最近ではコード決済(スマホ画面を提示しての支払い)で高還元率のキャンペーンが行われる機会が多い。生かさない手はない。

③損失の回避(保険)
これはいずれ詳しく書きたいと思う。人生は常に順風満帆ではない。事故にあうこともあれば、病気をすることもある。そんな時に予想外の費用がかかってしまうものだが、多額であれば資産に悪影響を及ぼす。それを回避するために、適切な保険に入ることが重要だ。ただ、昨今は不要な保険に「入りすぎる」風潮もあるので、月々支払う保険料と保障のバランスを見ながら、また税優遇のことも考えながら適切な商品を選ぶ必要がある。

以上の3点をまともに機能させるよう、自分の中でシステムを組んでしまえば大金持ちにはならなくとも、お金で大きな苦労をしなくて済むのではないか。
30歳前後の人間にとっては、今回の「老後2,000万円問題」は全く恐れる必要がないのだ。

マネー備忘録(キャッシュレス時代を生き抜くために)

皆さんは「電子マネー元年」と呼ばれた年をご記憶だろうか?

2007年。今から11年前。Davyは高校2年生(笑)


この年に「PASMO」「nanaco」「WAON」が生まれ、中でも「PASMO」はSuicaと相互利用が開始したために、首都圏私鉄沿線の住民を中心に一気に普及した。高校生ながら、当時のことはよく覚えている。PASMOがあまりにも人気となり、発行に制限がかかったとか。ちなみに、後述する「VISAデビットカード」も、日本での普及は前年にスルガ銀行がサービスを開始したものの、全国的にはイーバンク銀行(現 楽天銀行)が2007年にサービスを開始したことが広まるきっかけとなったのではないか。

つまり、キャッシュレスの動向を語る上で2007年という年は非常に重要な意味を持つ。そして、当時高校生だった私だが、VISAデビットカードも、Suica/PASMOもnanacoも愛用していたのだ。つまり、キャッシュレス生活歴が10年を超えることとなる。①この業界を10年以上見てきた、②貴重な20代はなかなかいないのではないか(笑)

そして、2018年後半となる最近、キャッシュレスがかつてないほどの勢いで注目を浴びることとなる。きっかけは、これだろう。

 Yahoo!ニュース 
消費税、食品も2%還元、中小店キャッシュレス決済 来年10月から1年程度(産...
https://headlines.yahoo.co.jp/hl?a=20181019-00000590-san-bus_all
政府が、平成31年10月の消費税率10%への引き上げに合わせ実施予定の景気対策で - Yahoo!ニュース(産経新聞)

来年の消費税増税の際、クレジットカード保有者等がキャッシュレス決済をした場合、ポイントが返ってくるようだ。この政策の是非はともかく、「私は現金主義ですから!」の方々は相対的にこれまで以上に損をすることになり、賢く支出を行うためには、キャッシュレス決済は欠かせない。

前置きは長くなったが、この記事では基礎的な説明や主義主張は省き、最も効果的かつ持続可能なキャッシュレス生活を送るためにはどうすれば良いか、そのアンサーを紹介しよう。

 

1.メインクレジットカードをどれにするか

<Davyの場合>
リクルートカードプラス


還元率:2.0%
ポイント種類:リクルートポイント(Pontaポイントに同レートで変換可能)
年会費:2,160円
年会費が掛かるので敬遠する人も少なくないが、それを考慮したとしても国内のクレジットカードの中では、トップクラスの還元率だと言えるだろう。100万円分このカードを通して買い物すれば、年会費分考慮しても17,840円トクする計算だ。公共料金、ふるさと納税、家電や旅行等の大きな出費、食品や日用品・・・ほぼ全ての決済をこのカードに集中させれば、年間で万単位のポイントが簡単に貯まる。Pontaポイントは、ローソンやGEO、大戸屋、ケンタッキー、高島屋(一部)等で使えるので、私の場合は会社での昼食は当面タダ、散髪や整体に行く際も常に3,000円引きのような状態になっている。QUICPayも利用可能なので、おさいふケータイでも高還元率を受けられる。
ただし・・・、現在は新規発行停止になっているので、皆様にこれを使って頂くことはできない。

<今オススメのメインカード候補>
P-One wizカード(ポケットカード)


還元率:1.5%
ポイント種類:1%分は請求時に自動値引、0.5%分はポケット・ポイント(Tポイントに変換可能)
年会費:無料
私が18歳になって初めて持ったクレジットカード「P-Oneカード」の進化版。リボ払い専用カードというのが難点だが、加入してから「全額支払いコース」を設定すれば普通のクレジットカード1回払いと同様金利や手数料は掛からない。1%分は自動値引というシンプルなシステムはわかりやすく、ポイントが付く分もTポイントということで汎用性が高い。私のTポイントオススメ利用法は「ふるさと納税」。ふるさと納税を行う際、Yahoo!公金支払いを使うことが多いがクレジットカード支払のみならず、Tポイントを使った支払も可能だ。Yahoo!ショッピング等で貯まった使い勝手の悪い「期間固定ポイント」も含めてここで処理するのが賢明だ。ただし、当カード、割引となる条件に若干制約があるので、次にオススメするサブカードと併用するのが望ましい。
※ サンリブ、マルショク、ポケットカードトラベルセンター、電子マネーチャージ、金券類、生損保等の各種保険料、ETCカードのご利用分、キャッシングご利用分は「1%OFF特典」対象外となります。また、一部対象外のお取引もございます。

 

2.サブカードをどれにするか

リクルートカード(ただし、VISAかMastercardで)


還元率:1.2%
ポイント種類:リクルートカードプラスと同じ
年会費:無料
Davy愛用カードの年会費無料版。私は無料版も持っている。主な機能はプラスとほぼ同じだが、こちらはEdyやnanacoへのチャージに関しても条件付きだが同率のポイントが貯まる。他のクレジットカードが電子マネーのチャージへはポイント付与対象外or減額しているのに対し、こちらの条件は頑張ってくれている方だと思う。
JCBではなくVISAかMasterを選ぶ理由は3つ。
①最近は手数料の関係からかJCBだけ使えない店が増えている。
②Edyへのチャージに関してJCBは不可(公式には)
③後述の「Kyash」を利用するにはJCBは不可
このカードの上手な使い方としては、メインのP-One wizカードやKyashで割引とならない店・サービスで利用したり、電子マネーチャージに活用するのが良いだろう。

Kyashリアルカード


還元率:2.0%
ポイント種類:ポイント等は無く、翌月末にKyash残高としてキャッシュバック
年会費:無料
これは「クレジットカード」ではない。VISA加盟店で利用できるという点では同じだが、「VISAデビットカード」に近いものだ。Kyashはもともとスマートフォンのウォレットアプリで、メンバー間で送金したりネット上の店舗での支払いに使うものだ。そのKyashが実物のカードを発行したものである。還元率はリクルートカードプラスや最近話題のLINE Payと同等の高還元率であるが、LINE Payはカードでの高還元率をやめたようでQRコード決済にシフトしている。そして、このカードの素晴らしい所は、クレジットカードから即時チャージできる。そして、そのクレジットカード側でもポイントが付くのだ!「即時チャージ」といってもアプリで「チャージ」作業を行う必要はなく、Kyashリアルカードを使用した時点でチャージ元のクレジットカードからオートチャージされて支払いに充当できる。
そのチャージ元カードとしては、P-One wizカードが使えれば最強で「使えた」という報告もあるようだが、電子マネーチャージができないと公式で書いてある以上いつ使えなくなるかわからない。そういった意味では、電子マネーチャージに寛容なリクルートカードをチャージ元にしておくのが無難だろう。リクルートカードでも、還元率3.2%と驚異的なのだ。
ただし、このKyashリアルカード、利用金額に制限がある。
・24時間あたりの利用限度額は5万円以下
・1回あたりの利用限度額は5万円以下
・1ヶ月間での利用限度額は12万円まで
・有効期限内の利用限度額は100万円
また、利用用途にもかなり面倒な制約がある。日常のスーパー、コンビニ、ホームセンター等の利用に留めておいて、残りは別のクレジットカードを使うしかない。

以上、オススメのクレジットカードを色々紹介してきたが、これらにおさいふケータイ(Felica)、Apple PayやQRコード決済等と組み合わせてキャッシュレス体制を構築すれば、ポイント還元等で相当なトクをするばかりか、日常の支出を家計簿アプリで全て管理できる。ここがキャッシュレス生活のメリットだ。よく「クレジットカードは使いすぎる」と言われるが、いわゆる「現金主義」の皆様はご自身の支出を本当にきちんと管理できているだろうか。せいぜい財布の中身の残額管理くらいなのではないか。家計簿アプリなら費目ごと分けて管理ができるので、ある費目で使いすぎの場合にアラートを鳴らすこともできるし、家計の「見える化」が容易だ。

なかなか給料があがらず、社会保険料や税率が上がり続ける昨今、お金の「使い方」を見直してみてはいかがだろうか。

マネー備忘録(弱者を勝者にする投資法)

前回の記事から随分時間が経ってしまった。だが、そこそこ準備がいる記事を書こうと思っていたがためにこのようになってしまったことを許して欲しい。今回はお待ちかねの「ためる」「増やす」話だ。プロ側にいる(といっても部署的には全く関係ないのだが)ので、具体的な話をどこまでして良いのかよくわからないのだが、あくまで個人的な一市民と意見として書いていこうと思う。

ようこそ、いらっしゃいました。

お茶でもどうぞ。

1.どの制度・仕組みを使ってお金を運用すべきか

「運用」なんてしていない、と思われるかもしれないが、その日暮らしの方やタンス貯金オンリーの方でなければ何らかの方法で運用していることになる。銀行預金・郵便貯金等の「普通預金」から「定期預金」、金融商品にも「株式」「国債」「投資信託」「保険」等様々ある。運用して得た利益に対しては税金がかかる(銀行の普通預金ですら利子に対して20%の税金がかかる)ものだが、「NISA」「iDeCo」のように一定の条件を満たせば税金を免除・軽減する仕組みも出てきている。iDeCoについては過去記事もあるので確認していただきたい。だが、色々な制度がありすぎて、何をどのように使えばよいのかわからない人もいるだろう。そこで、「何年後に(運用した)お金が必要か」という視点に立って、最適の制度を整理してみた。

金融商品への投資に関しては、5年以内(ロールオーバーを加味すれば10年以内)に作りたいお金の場合には「NISA」。それ以上で20年後くらいのスパンで運用する場合は「つみたてNISA」。60歳からの老後資金を作りたい場合は「iDeCo」を使うのがベスト。節税メリットはiDeCoが最も素晴らしい(運用益に対してだけではなく、支払額分、所得税・住民税を節税できる)のだが、お金を引き出せる時期と運用商品に制限があるのが欠点。次に節税メリットがあるのがつみたてNISA。投資開始から約20年間は税金が掛からないということから長期投資には有利。ただし、限度額が少ない所と運用商品に制限があるのが欠点。NISAは税金免除期間は原則5年間と厳しいものの、年120万円という限度額の大きさや運用商品も幅広く選べることがメリット。目先の5年前後でお金を作りたい場合はNISAがベストだろう。

 

2.指数(インデックス)投資の魅力

制度については1で説明したが、実際何で運用(投資)すれば良いのかをここで説明しよう。個別に●●社の株式を買う、●●社債を買う、いや国債でも買っておくか、それとも外貨預金か変額保険か・・・色々悩むことだろう。だが、特に専門的な知識も無く、特殊なツールや端末を持っていない素人(もちろん私人となったDavy本人もであるが)が投資するなら、指数(インデックス)に投資している投資信託(インデックスファンド)を買うことをお勧めする。

指数(インデックス)とは何か。テレビでよくやっているのは「日経平均株価」「TOPIX(東証株式指数)」「NYダウ」とかであるが、この世の中には数えきれない程の指数がある。指数を算出するための仕組みは様々あるのだが、わかりやすい方法を1つ紹介しよう。

A~E社(銘柄)の今日の株価の動きと、発行されている株式の数だ。仮にこれらの株式を組み込んだ指数を「ABCDE指数」として、この指数の値動きを示したものが以下の通りとなる。

個別の株式を買うのではなく、指数への投資をすることがいかにリスク軽減につながるかということが上表からもわかるだろう。例えばAの株式を購入していたら、今日500円儲かることとなる。かなりラッキーなパターンだ。一方、Bの株式を買っていたら、今日300円損することとなる。これらを全部買っていれば、今日50円儲かることとなる。仮にBやDのように損失の銘柄があっても、AやCのように利益が出る銘柄に助けられるので、全体としてバランスがとれる結果となる。

個別株の売買はとても難しい。特に我が国ではバブル崩壊の後遺症が根強いことから、株式投資=ギャンブルという図式があるようだ。そして、素人が「勝ち続ける」ことは非常に困難だ。私が勤める会社のようなプロは、何十人何百人規模でリサーチチームを作り、個別企業の経営者等と面談を重ね、財務諸表も全て読み解き、株主総会にも出席して企業経営に大きな影響力を及ぼす。月に何百万円ものによっては何千万円するような情報ベンダーと契約し、タイムリーに詳細まで分析された情報を得て、大規模な発注システムで株式を買う。一般個人の素人が一時的に勝てることはあっても、「勝ち続ける」ことは本当に難しい。そういった意味でも、損得を度外視したものでなければ個別株式の売買はやめた方が良いと思っている。

一方で、指数投資であれば、良くも悪くも市場にある銘柄全てに投資することになるため、リスクは分散される。投資の基本は「分散投資」。大きな会社だけでなく小さな会社も、そして日本だけでなく全世界の株式に投資すればリスクは相当分散される。急成長を遂げる海外の知らない企業の株式を買うこともできる。これを個人のお金だけで行うのは不可能だ。そこで「投資信託」という仕組みがある。たくさんの人から少しずつお金を集めて大きな塊にして投資を行う。しかも、最近は手数料競争にさらされているので、売買手数料はゼロ、信託報酬(運用中にかかる手数料)も相当低い水準となっている(会社としては持ち出しになっているような所もあるのだが)。これを使わない手はない。

ちなみに、個別株の騰落はその企業の業績のみならず資金繰りや特殊事情等にも影響されるが、指数ならは経済実態をほぼ反映しているので動向をつかみやすい。

<全世界の株式に投資できる有名な指数>

MSCI WORLD・・・全世界の中で主に先進国の株式に投資。時価総額の関係でどうしてもアメリカが多くなるのだが。

MSCI KOKUSAI・・・WORLDの中から日本を除いたもの。日本株式のファンドを他に持っている場合はこちらでも良いかも。

MSCI All Country World Index (ACWI)・・・WORLDに新興国を足したもの。とはいえ、時価総額では新興国は小さいので、結果的にはWORLDとほぼ一緒

 

3.弱者を勝者にする投資法

指数投資の意義はわかったとして、どうしたら勝てるのだろうか。また、どのくらいの確率でどの程度勝てるのだろうか。それを整理したのが以下のシミュレーションだ。

先に紹介した「MSCI KOKUSAI」の場合で検証してみよう。このデータは1970年から存在する月次(月末値)の価格データだ。各月末から直近2018年9月末まで(最大で565回分)、●年間投資したら●年後にはどのくらい勝っている(負けている)のか、そしてその勝率をシミュレーションしたものだ。

上表の通り、1年間投資した場合の勝率は約7割。最大で2倍くらい儲かる(投資した元手も含めれば3倍)可能性があり、最も損した場合は約3割減。平均すると4割近く上昇する。

これが5年間、10年間と長い期間で投資をすれば、勝率は上がってくる(負ける確率は減少する)し、儲け幅も大きくなってくる。そして、15年以上の長期にわたって投資した場合は、損失を出す確率が0%となり、まさに「やれば必ず儲かる」状態となる。

指数投資の場合は、特に「つみたてNISA」「iDeCo」を使って長期投資すると良いだろう。

 

3-1.日本株式への投資について

3では指数投資、それも全世界の株式に投資することを勧めた。では、日本の株式に投資する場合も指数に投資した方が良いのだろうか。

答えは、半分イエスで半分ノー。もちろん、分散という意味では日経平均株価やTOPIXに連動するものでも良いのだが、日本株に投資する投資信託には指数投資よりも優れた手法を持つものがあるため、それらを検討しても良い。これから紹介するのは指数連動タイプではなく、各投資信託の責任者(ファンドマネージャー)が厳選して個別の株をピックアップして投資する「アクティブ」タイプのものだ。これらも3と同様、2001年から直近2018年8月末まででデータをとれる範囲で実験してみた。なお、「試行回数」が他と比べて少ないものはあくまで参考程度にしておくのがベター。

A.JPMザ・ジャパン(JPモルガンAM)

B.スパークス・新・国際優良日本株ファンド(スパークスAM)

C.三井住友・中小型株ファンド(三井住友AM)

D.ひふみプラス(レオス・キャピタルワークス)

この4ファンドは上表の結果はもちろん、未来を占う指標等も加味して評価した。爆発的な人気となった場合は資金流入との関係から成績が悪くなることもあるが、方針(運用プロセス)がきちんとしたものは今後もそう悪い結果になることはないのではないか。

 

これまで書いてきたようなことを時間分散の効果とともにやっていけば、現金オンリーで何となく銀行口座に預けておくよりはマシな結果になるのではないか。

最後に、最近お金に関する良書が発売されたので、紹介しておこう。

10年前くらいか「村上ファンド」で有名になった村上世彰氏の本だ。まさに「お金のプロ」が学生向けに書いたものであるが、お金に関する考え方がまさに私が考えているようなことで、かなり腑に落ちたものである。ぜひ若い人たちに読んで欲しい。
私の学生時代はお金の話に疎いというか、そういったものに関心を持つことを忌み嫌っているような教師や大人ばかりだったから、自分で1つ1つ学ぶしかなかった。だが、今はそういった風潮が後退しきちんと自分の人生を自分でマネジメントすることが推奨されている時代になった。本当に良い時代になってきたと思う。

現代人にとって、生きていくために最も大事な道具である「お金」。自分でどうしていくのか方針を立て、まともにマネジメントできる人間が、人生の「勝者」になることは間違いないだろう。

 

 

マネー備忘録(キャッシュレスか現金主義か)

窓の外から優しい日差しが降り注ぐ日曜の午後、皆様はいかがお過ごしだろうか。
もちろん外は天然の電子レンジと言えるくらい暑いが、部屋の中から日差しを浴びるのはこの上なく心地よい。これが夏の醍醐味だろう。
PC上の身辺整理をすべく、このサイトの記事を振り返ってみたが、なんというか「役に立つ記事が無い!!」。これではせっかく就職して何かの「プロ」になったのに、何も学んでいないことになるし、何も社会に還元できていない。とはいえ、社内規定等もある中で、色々制約もある。そこで、今日は全くの「通りすがりの人」という体で、お金の話をしよう。なお、この話を読んで実行してくれたからと言って、私にメリットやデメリットは1つも無いということを予め強調しておこう。そして、投資はあくまで自己責任で。

あれ、どこかで見たようなフレーズ!そうです。2016年12月の記事の続きです。

本題に入る前に、今回は頭の体操を兼ねて、お金を「つかう」話を。
先日、北海道で大きな地震がありました。関係者の方にはお見舞い申し上げます。
キャッシュレス社会が進む中、大規模かつ長期間にわたる停電が発生し、クレジットカードや電子マネーは利用を大きく制限される事態となった。わずかに開いたお店でも現金しか扱えないケースが多かったそうだ。
このような状況を見て「キャッシュレス社会は怖い」「現金主義が一番だ」とネット上では一部で盛り上がっているようだ。また、キャッシュレス最先端のDavyは大丈夫か?と思われることもあるかもしれない。
だが、どちらの指摘も当たらない。もちろん、クレジットカードや電子マネー決済がほとんどを占めるDavyであるが、キャッシュレス右翼の方々がやっているような「財布を持たない生活」は反対の立場なのだ。実際、私の場合は財布にもある程度の現金が常に入っており、サブ財布、あとは財布以外の所にも多少豪華なディナーを楽しめるくらいの現金はいつも忍ばせてある。
「現金主義」と威張っている連中も、ここまで備えているだろうか?ただ決済を現金でしているというだけで、実際のお金はATMに行かないと無いという方々が多いではないか。当然、停電下ではATMは使えないためキャッシュレス右翼と何も変わらない。ATMを使わずタンス預金をしているような高齢者の方でも、地震では家具が崩れタンスが開かない状態であったり、西日本豪雨のような状況では浸水して取り出せないだろう。財産の大半がパーになるのだ。キャッシュレスであれば、被害にあっていない場所にあるであろうサーバー(しかもバックアップ付き)の中で守られているはずのお金が。

つまり、何事もどちらかに偏るというのはリスクだということだ。現金ももちろん大切。カードや電子マネーもうまく使えばいい。そして、それらを場所(あるいはサービス)としては分散させ、どれかを失った時のリスクを限定的なものにしておけばいい。それが私の結論だ。
管理が煩雑という意見もあるだろうが、それこそ今はそれらを一元化して管理できるアプリがある。現金に関しては、フローのみきちんとつけておけばいい。ストックに関しては、無くなったら適宜補充する感じで。

ちなみに、私が現金をある程度持つ理由は、リスク管理の観点ではないのだが・・・。
履歴に残したくない支払いもあるからね(笑)